Understanding Investment Risks

Qu’est-ce que le risque d’investissement ?

Pour un investisseur, le risque fait référence au degré d’incertitude et/ou de perte financière potentielle inhérents à une décision d’investissement. En d’autres termes, investir votre argent sans savoir si vous obtiendrez les rendements souhaités ou subirez des pertes inattendues.

Alors pourquoi prendre le risque au lieu de cacher votre argent ? Le risque peut vous aider à obtenir un retour sur investissement ; et rechercher des rendements plus élevés peut signifier accepter un plus grand risque.

Si vous voulez donner à votre argent une plus grande chance de croître, il peut être judicieux de vous familiariser avec le risque. Cependant, le niveau de risque que vous prenez dépend de vous.

Si les variations à court terme de la valeur de vos investissements ne vous dérangent pas, vous pouvez probablement prendre un certain risque. Cependant, si l’idée d’une baisse de valeur – même pour une journée – vous inquiète, alors prendre moins de risques pourrait être votre préférence.

Si vous investissez pour des objectifs à long terme, il est difficile d’éliminer le risque tout en obtenant un rendement potentiel sur vos investissements.

Risques d’investissement courants

Bien qu’il existe de nombreux types de risques potentiels auxquels vos investissements pourraient être confrontés, vous devez connaître les plus courants qui peuvent vous faire rater vos objectifs financiers.

Risque du marché

C’est là que diverses forces du marché et événements économiques dictent les performances de votre investissement. Vous pourriez prévoir de battre le marché, mais dans l’ensemble, vos rendements dépendront de l’évolution des marchés. Et généralement, ils ont tendance à suivre un cycle de marchés baissiers et haussiers.

Il est important de noter la différence entre la volatilité du marché et le risque de marché. La volatilité est la fréquence et l’importance des changements de prix d’un investissement au fil du temps, tandis que le risque de marché est la probabilité qu’un changement entraîne une perte de valeur permanente ou durable.

Marché baissier vs haussier : qu’est-ce que cela signifie et lequel est en hausse ou en baisse ?

Marché baissier

Cela fait référence à une période de deux mois ou plus avec une baisse des cours des actions et un sentiment négatif des investisseurs. En général, les actions devraient être en baisse d’au moins 20 % pendant cette période pour qu’il s’agisse d’un marché baissier.

Marché haussier

Le terme fait référence au moment où les marchés sont à la hausse. En général, les marchés sont haussiers tandis que les actions ou autres investissements prennent de la valeur. Les marchés haussiers sont connus pour durer plusieurs mois, voire plusieurs années. Le marché haussier le plus récent a duré de 2009 à 2019, où le S&P 500 a gagné un énorme 472% sur 10 ans.

Risque de taux d’intérêt

Si vous avez investi dans des obligations et des titres de créance, vous pourriez également être touché par les variations du taux directeur au jour le jour (OPR). La valeur de votre obligation évolue dans le sens inverse du taux d’intérêt. Si les taux montent, votre investissement perd de la valeur.

En effet, votre obligation a un rendement fixe au moment de sa création. Lorsque les taux d’intérêt augmentent soudainement, les nouvelles obligations auront désormais une valeur future supérieure à la vôtre, ce qui signifie qu’il sera moins souhaitable de les vendre avant leur échéance.

Exemple
Vous avez une obligation avec un rendement de 3 %. Cependant, l’OPR a augmenté et le taux d’intérêt est désormais de 5%. Votre obligation vaut maintenant moins parce que le marché propose désormais des obligations avec un rendement plus élevé, et donc les gens vous offriront moins d’argent pour votre obligation si vous cherchez à la vendre. Il vaut donc mieux attendre qu’il mûrisse.

Risque d’inflation

L’augmentation du coût de la vie aura certainement un impact sur la valeur de vos investissements. Cela est dû à la valeur globale d’un seul ringgit diminuant avec le temps. L’inflation pèsera toujours sur la valeur de vos investissements, mais un risque d’inflation modéré est généralement perçu de manière positive.

Le risque d’inflation, en revanche, pourrait réduire considérablement votre pouvoir d’achat au fil du temps. Par exemple, au milieu des années 80, un fast-food populaire coûtait 3 RM, mais maintenant il coûte 11,31 RM. Pour s’offrir le même burger, il faudrait augmenter son pouvoir d’achat de 377% sur 40 ans.

Comme de nombreux investissements sont destinés à être à long terme, vous devriez toujours comparer votre taux de rendement au taux d’inflation annuel. Les rendements inférieurs à l’inflation peuvent donner l’impression qu’ils augmentent, mais ils n’en font pas assez en termes pratiques.

Risque de change

Investir sur les marchés étrangers fait courir le risque de dévaluer la devise. Vous pourriez voir une baisse significative de vos bénéfices si le taux de change change radicalement.

Par exemple, vos investissements en dollar américain pourraient générer un rendement de 10 % au cours des cinq prochaines années, mais cela ne signifierait pas grand-chose si le taux de change entre le dollar américain et le ringgit baisse de 10 % sur la même période.

Risque de liquidité

Le seul véritable moyen de réaliser les gains que vous tirez de vos investissements est de les vendre avec succès à un acheteur consentant. Ce n’est peut-être pas toujours le cas si vous avez investi dans des actions moins intéressantes ou si la demande a baissé. En d’autres termes, vous n’obtiendrez aucun retour sur vos investissements si personne ne veut les acheter.

Il s’agit d’un risque considérablement plus élevé si vous investissez dans de petites entreprises qui peuvent connaître une croissance plus élevée en termes de cours des actions mais qui n’ont peut-être personne disposé à les acheter plus tard.

Comment gérer le risque

La première chose à faire est de rester calme. Il existe de nombreuses façons de limiter vos risques, dont la plupart sont sous votre contrôle.

Connaître son profil de risque

La deuxième chose à faire est de comprendre votre profil de risque. Quel risque êtes-vous prêt à prendre en investissant ? Êtes-vous prêt à faire une perte sur l’investissement? Combien de temps vous reste-t-il pour atteindre votre objectif d’investissement ?

ConservateurCette allocation s’adresse à l’investisseur le plus prudent, sensible aux pertes à court terme et/ou à un horizon temporel plus court. Il s’adresse à l’investisseur recherchant une stabilité d’investissement à partir des actifs investissables mais cherchant toujours à battre l’inflation à long terme. L’objectif principal de cet investisseur est de préserver le capital tout en offrant un potentiel de revenu. Les investisseurs peuvent s’attendre à ce que les fluctuations des valeurs de ce portefeuille soient plus faibles et moins fréquentes que dans des portefeuilles plus agressifs.
Conservateur modéréCette répartition peut convenir à l’investisseur qui recherche à la fois une appréciation modeste du capital et un potentiel de revenu de son portefeuille. Cet investisseur aura soit un horizon temporel modéré, soit une tolérance au risque légèrement supérieure à celle des investisseurs les plus conservateurs. Bien que cette allocation soit toujours conçue pour préserver le capital, des fluctuations des valeurs de ce portefeuille peuvent se produire d’année en année.
ModérerCette allocation peut convenir à l’investisseur qui recherche une croissance relativement stable avec un potentiel de revenu plus faible. Un investisseur dans la fourchette de risque modéré aura une tolérance au risque plus élevée et/ou un horizon temporel plus long que les investisseurs plus conservateurs. L’objectif principal de cet investisseur est de réaliser une croissance régulière tout en limitant les fluctuations à un niveau inférieur à celui de l’ensemble des marchés boursiers.
Modérément agressifCette allocation est conçue pour les investisseurs ayant une tolérance au risque relativement élevée et un horizon temporel plus long. Ces investisseurs ont peu besoin de revenus courants et recherchent une croissance supérieure à la moyenne des actifs investissables. L’objectif principal de ce profil est l’appréciation du capital et ses investisseurs doivent pouvoir tolérer des fluctuations modérées de la valeur de leur portefeuille.
AgressifCette répartition peut convenir aux investisseurs qui ont à la fois une tolérance élevée au risque et un horizon de placement à long terme. L’objectif principal de ce profil est de fournir une croissance élevée, ce qui signifie que l’investisseur n’est pas aussi soucieux de recevoir un revenu courant. Ce portefeuille peut avoir des fluctuations plus importantes et plus fréquentes d’une année à l’autre, ce qui le rend potentiellement moins souhaitable pour les investisseurs qui n’ont pas à la fois une tolérance élevée au risque et un horizon d’investissement étendu.
Si vous ne savez pas dans quelle catégorie vous appartenez, répondez à ce quiz pratique qui vous orientera dans la bonne direction.

Trois stratégies pour gérer les risques

Avant de pouvoir gérer le risque, vous devez déterminer le niveau de risque qui vous convient. De plus, vous devriez considérer la façon dont vous gérez vos émotions et votre portefeuille lorsque les marchés changent.

Connaissez votre tolérance au risque

Un profil de risque vous place sur une échelle quelque part entre conservateur (plus averse au risque) et agressif (plus tolérant au risque). Votre profil peut vous aider à sélectionner des investissements et à constituer un portefeuille à un niveau de risque avec lequel vous êtes à l’aise, tout en continuant à travailler vers vos objectifs.

À mesure que votre objectif de placement se rapproche, vous disposez de moins de temps pour vous remettre des baisses de marché à court terme. La préservation de la valeur de vos investissements devient plus importante que la recherche de rendements, de sorte que votre profil de risque deviendra probablement plus conservateur au fil du temps puisque vous avez moins de temps pour investir et vous remettre des ralentissements.

N’achetez pas haut et vendez bas

L’une des stratégies de gestion des risques les plus efficaces consiste simplement à s’en tenir à votre plan. En choisissant de rester sur place, vous vous donnez le temps de surmonter les périodes de volatilité et les cycles baissiers du marché. Lorsque vous investissez pour un objectif à long terme comme la retraite, plus vous investissez tôt, plus vous êtes à l’aise avec le risque : le temps vous aide à vous remettre des replis du marché et vous permet de profiter de la croissance potentielle du marché. Si vous n’êtes pas très à l’aise avec le risque, commencer à investir tôt peut également vous donner le temps de faire croître votre compte avec des investissements moins risqués.

Diversifiez vos investissements

Votre dernière stratégie de gestion des risques est la diversification. La diversification est un concept important à retenir lorsque vous construisez un portefeuille. En répartissant votre argent entre différents investissements, vous équilibrez la volatilité des options plus risquées avec la cohérence des investissements moins risqués.

Investir peut comporter des risques, mais cela ne devrait pas vous effrayer. En fait, une fois que vous aurez compris votre tolérance au risque et les stratégies disponibles pour gérer le risque, vous serez en mesure d’élaborer une stratégie de placement qui vous aidera à vous sentir en confiance.

Voici les classes d’actifs les plus courantes pour les investisseurs :

  • Revenu fixe. Cette catégorie comprend des investissements comme les obligations et les sukuk qui offrent des rendements constants. Ils impliquent un risque plus faible mais peuvent générer des rendements potentiellement inférieurs à ceux des actions.
  • Équité. Il s’agit des actions. Il représente des parts de propriété dans des sociétés spécifiques. Les actions comportent un risque plus élevé, mais peuvent offrir des rendements potentiellement plus élevés que les investissements à revenu fixe.
  • Marché monétaire. Il s’agit de liquidités que les clients investissent dans des fonds communs de placement ou des comptes du marché monétaire ouverts dans les banques. Les marchés monétaires sont par nature à faible risque et offrent des taux de rendement en fonction du taux directeur au jour le jour (OPR) de la banque. Investir sur le marché monétaire est relativement mieux que de laisser de l’argent inutilisé dans un compte d’épargne.
  • Espèces/autres. Il s’agit de l’argent que vous détenez. Cela peut inclure de l’argent que vous avez sur votre compte bancaire ou de l’argent investi dans des équivalents de trésorerie, comme des comptes de dépôt à terme. C’est la classe d’actifs la moins risquée.

Éviter de mettre tous vos espoirs et vos rêves dans une seule classe d’actifs est un aspect important de la gestion des risques.

Il existe également la possibilité d’utiliser l’approche de la moyenne du coût en dollars (DCA) pour investir, qui est une stratégie conçue pour contrer les risques d’investissement en investissant le même montant d’argent chaque mois, quelles que soient les conditions du marché. Cela fait la moyenne des pics et des creux potentiels et vous donne des rendements plus stables.

En savoir plus sur la stratégie DCA ici.

Déterminez votre tolérance au risque avec Principal Asset Management

La meilleure façon de gérer le risque d’investissement est d’abord de comprendre votre tolérance et votre profil. Combien pouvez-vous vous permettre de perdre, quels sont vos objectifs et combien de temps avez-vous pour les atteindre ?

Vous pouvez comprendre les choses par vous-même, mais c’est beaucoup plus simple si quelqu’un peut vous guider dans la bonne direction. Principal Asset Management est une société financière multi-primée avec une équipe d’experts financiers.

Que vous soyez nouveau sur le marché du travail et que vous souhaitiez commencer à investir ou que vous soyez dans le jeu depuis des décennies et que vous souhaitiez une nouvelle perspective sur votre portefeuille, il y en a pour tous les goûts chez Principal.

Aucun investissement n’est sans risque ; il s’agit de gérer les risques pour atteindre vos objectifs de placement. Visitez le site Web de Principal Asset Management pour en savoir plus et commencer à créer votre nouveau portefeuille résilient.

Our sincere thanks to
Source link

Related Posts

Leave a Reply

Your email address will not be published. Required fields are marked *